У умовах економічної нестабільності та високої вартості кредитування питання вибору між орендою та купівлею нерухомості стає одним із найгостріших для українців. Засновник та президент інвестиційної групи «УНІВЕР» Тарас Козак у інтерв'ю РБК-Україна окреслив чіткі критерії, за яких оренда житла може бути фінансово більш раціональним рішенням, ніж купівля власного квадратного метра.
Фактор мобільності та життєві етапи
Експерт наголошує, що для мобільних сімей або людей, які не планують довго проживати в одному місці, купівля житла часто несе в собі приховані витрати. Козак наводить приклад молодої сім'ї: немає сенсу одразу придбати простору квартиру із запасом кімнат, якщо в майбутньому, із появою дітей, знадобляться переїзди. Кожен такий крок — продаж старого житла, купівля нового, ремонт та переїзд меблів — тягне за собою значні фінансові витрати та втрату часу.
Оренда в такій ситуації дозволяє зберігати гнучкість. Якщо сім'я працює в одному місті, а завтра планує переїзд в інше, відсутність прив'язки до конкретного об'єкта нерухомості звільняє від необхідності щоразу проводити складні угоди купівлі-продажу. У цьому контексті оренда виступає інструментом збереження капіталу, дозволяючи не «заморожувати» кошти в ліквідному, але важкому для переміщення активі.
Математика капіталу: дохідність проти вартості оренди
Другий ключовий аргумент на користь оренди — це інвестиційна дохідність капіталу. Тарас Козак вказує на ситуацію, коли вільні кошти людини можуть приносити дохідність, що перевищує вартість оренди. Якщо у людини є капітал, який вона може розмістити під високий відсоток, і цей відсоток вищий, ніж щомісячні платежі за оренду квартири, то логічніше орендувати житло, а гроші інвестувати.
Однак, як зазначає експерт, купівля стає вигідною у двох випадках: коли сім'я остаточно сформувалася і не планує переїздів, або коли мова йде про кризове зниження цін на нерухомість. Якщо ринок демонструє падіння цін і у людини є вільні кошти, купівля «по дну» може стати способом суттєвої економії та збереження вартості активів у довгостроковій перспективі.
Приховані витрати та «підводні камені» володіння
Порівнюючи оренду та купівлю, багато хто забуває врахувати супутні витрати, які лягають на плечі власника. Козак перелічує: ремонт, податки, страхування та обслуговування. комунальні послуги платяться в будь-якому разі, але власник квартири несе відповідальність за заміну меблів, ремонт сантехніки та сплату податків на нерухомість, які можуть варіюватися залежно від площі та міста.
Критично важливим є наявність фінансової подушки. Експерт наполегливо рекомендує не витрачати всі кошти на купівлю «голих стін». Мінімальний запас грошей має дозволяти комфортно облаштувати житло без необхідності одразу брати дорогі споживчі кредити на меблі та ремонт. Якщо коштів вистачає лише на саму квартиру, але не на життя в ній, оренда може виявитися більш комфортним та безпечним варіантом.
Іпотека: ануїтетні платежі та поріг безпеки
Питання іпотеки залишається дискусійним. Козак пояснює механізм ануїтетних платежів, коли частина грошей йде на погашення відсотків, а частина — на тіло кредиту. Якщо іпотечний платіж менший за вартість оренди, купівля може бути вигідною, але лише за умови стабільності. У умовах високої вартості комерційної іпотеки в Україні переплата за відсотками може зробити квартиру значно дорожчою.
Безпечним порогом витрат на житло експерт називає 30% від щомісячного доходу. Перевищення цієї цифри створює ризики фінансової вразливості. При цьому пільгова іпотека для певних категорій громадян (військові, поліцейські) залишається одним із небагатьох інструментів, що роблять купівлю доступною навіть за відсутності великої фінансової подушки, за умови стабільного доходу.
